財經專家幫兒子存「這檔ETF」 績效勝0050、門檻低、持股分散

聯合資料照

財經專家阿格力的兒子滿週歲，孩子的第一個生日應該送什麼好？蛋糕？玩具？

阿格力認爲直接送一張股票最有紀念意義和價值了，但這麼多檔股票、ETF，阿格力最後卻挑了中信臺灣智慧50（00912），爲什麼？來看阿格力分享。

生日禮物送一張股票

送股票的初衷就是希望，用股票作爲家庭的理財教育。

臺灣的理財教育非常缺乏，阿格力最高學歷是博士，從小幼稚園一路唸到博士班，唸了20幾年的書，學校所教育的往往是「培養一技之長幫有錢人打工」，教育賺錢的技能，卻沒有教怎麼樣變有錢，頂多就是教導要念好書，找一份好工作，然後就會有好的收入。

但實際出了社會上了班，就知道這樣的賺錢模式下，想要賺到大錢，根本就不可能。

理財教育就成了家庭教育很重要的一環，家長必須要去執行；而從這份生日禮物「一張股票」開始就是最好的身教。

給孩子的股票 阿格力的思考方向分享

阿格力是買ETF，且是購買一張，若是買個股買一張，買到高點的話，股價還不一定回得來。

阿格力之前一直都有幫小孩用定期定額的方式買個股，但這次小孩生日「送零股」會顯得很沒誠意，一定得送一張的情況下，就選擇ETF。

選擇「指數型的ETF」有以下三理由：

1.不用煩惱要幫小孩買哪家公司

自己投資股票就花費很多時間和精力，若還要額外幫小孩注意選擇哪一個股，太勞心也太傷腦；所以指數型的ETF就是最好的選擇。

2.指數不斷創新高

加權股價報酬指數：還原大盤蒸發掉的權息點數，代表長期持有大盤的真正報酬。

「加權股價報酬指數」從2003年左右到現在，跟「加權股價指數」（不到15000）相比，距離越拉越遠（上圖），加權股價報酬指數現今落在30000左右的位置；所以單純看加權指數是不準的，還原除息之後會發現臺股一直再創新高。

3.國際資金環境長期是助漲推力

看到FED的資產負債表（上圖），幾十年來也是越來越高，錢很多的情況下就會往股市、房市走，所以股市長期上漲的機率還是很高。

挑選00912的三個原因

1.00912成立時間短 進入門檻低

選中信臺灣智慧50（00912）沒有選擇元大臺灣50（0050）是因爲同樣都買一張，價格差太多；門檻太高的話，很多人在理財的第一步就跨不出去了，選擇00912很大一部分原因是門檻比較低。

阿格力入手00912的價格是14.5元；剛好在大盤差的時候，這時候指數型的ETF就相對有機會可以撿到便宜。

2.持股較分散 其它個股有表現空間

0050的最大最大成分股就是臺積電（2330），權重就佔了將近一半。

阿格力個人喜歡ETF的成分股可以比較分散，而00912也是追蹤指數，但特別的是也包含了上市和上櫃，0050只包含上市。

所以00912除了選股池更大以外，也對於單一個股的持股上限有做出限制，所以成分股臺積電最高也僅有20幾％；在比較分散的觀點之下，00912是一個不錯的選擇。

3.績效方向和0050的差距不遠

00912的權重邏輯：

盤整、多頭：五因子均衡調整，考量股價與獲利動能。

空頭時期：簡化爲三因子，並放大品質因子。

因子有沒有用？從發行以來至今，看起來的表現也不錯，直接拿0050近期的漲幅做對比，可以發現大致上沒有太多差異，且00912險勝（上圖）。

當然現在險勝，不代表以後也會贏；只是近期臺股下跌又有反彈的情況下測試了00912的因子選股，檢視之後的表現也還不錯。

本文內容已獲 阿格力的生活投資學 授權。

※免責聲明：本文僅爲個人觀點與紀錄，而非建議。投資人申購前需自行評估風險，詳閱公開說明書，自負盈虧。