外資瞄準數位經濟藍海

境外科技基金與那斯達克績效比較

統計近一年來那斯達克指數狂飆，帶動科技基金同樣水漲船高，根據晨星統計，截至4月10日止，境外科技產業股票基金今年以來報酬率超過10％，近一年報酬率接近30％，但美股科技七雄近期表現開始出現分歧，第一季輝達表現最佳、大漲超過80％，第二、第三名是Meta約37％、亞馬遜約18％，表現最差是特斯拉下跌29％。

安盛投資管理股票及多元資產投資主管Stephane Lago表示，許多科技基金着墨在AI相關硬體類股，但很多股價已漲多，但其實像數位支付、線上遊戲、網路安全等，具備「數位經濟」概念的科技類股，反而是更有漲升機會的藍海。如果只壓美股科技七雄可能錯失一些商機，其實AI發展具有顛覆衆多行業的巨大潛力，以科技產業爲例，AI將從Discovery發現產品、Decision購買決定、Delivery產品配送及Data數據分析等四面向，帶動科技業進入數位經濟的發展主軸。

Stephane Lago指出，目前看好搜尋引擎及社羣媒體，因爲在數位經濟時代，精準行銷和數位廣告已經成爲吸引客戶的主要管道，而且人們傾向於從手機及應用程式上購買商品，也會帶動電子商務公司、入口網站和行動應用程式的成長。同時也看好安全且快速的線上支付，以及更有效率的配送，因此也重壓金融科技、線上支付、網路安全及不動產，網路安全市場預計將從2022年的1,540億美元成長到2030年的4,250億美元。

百達機器人科技策略投資團隊認爲，AI應用大增使GPU、CPU、記憶體等受惠成長，且美國科技的龍頭企業着力開發客製化晶片，皆可能成爲機器人產業的催化劑。生成式AI爆發推出創新應用，爲晶片價值鏈帶來了大幅的投資價值，經歷2023年連續升息與通膨擔憂衝擊，相關族羣的本益比已經回到相對合理位置，觀察當前AI發展帶來的革命性轉變和商機，投資人可以從相關策略尋找投資機會。