永豐選擇權評論—買權上升賣權下降
▲美國總統歐巴馬順利取得連任，歐美股市喝倒采，亞洲股市全面拉回，臺股8日開低，翻落5日線下，盤中更一度挫跌近百點、跌破7200點整數關卡。(圖／資料照片)
選擇權從成交量來觀察，11月份契約買權下移集中在7300點;賣權部份集中至7100點。未平倉量的部份，買權OI升至736933口，最大序列至7500點，水位降至88047口;而賣權的OI則是升至625757口，最大序列至7000點，水位升至60805口。全月份未平倉量put/call ratio持平在0.85。買權平均隱含波動率由13.61升至13.89%(+2.0%)，賣權平均隱含波動率則由16.23降至16.08(-0.94%)，買權上升賣權下降，在短線偏空格局仍具延續性下，操作上建議於7100-7400點間建立賣權空頭價差因應。(文／永豐期貨提供)