00933B「月月配+收益平準金」…一「升」難遇！最便宜公司債募集價15元

臺股。聯合報系資料照

臺灣市場首檔擁有每月配息且納入收益平準金制度的債券ETF 00933B，今天開始僅4日的募集，只要15元佛心價，是目前市場上最便宜的公司債ETF，每張15,000元即可輕鬆入手。法人指出，臺灣過去金融長債的ETF商品不多，國泰投信推出的「國泰10Y+金融債ETF」(基金之配息來源可能爲收益平準金)(證券代碼：00933B)，追蹤「彭博10年以上美元金融債券指數」，該指數成立以來的累積報酬率有135%，年化波動12%，相較於MSCI世界金融股指數累積報酬率僅66%，年化波動23%，金融債可以說是報酬更高、波動更低，報酬風險比明顯優於金融股。還在傻傻存金融股？不如改買「金融債」，提早實現財富自由。

「國泰10Y+金融債ETF」(基金之配息來源可能爲收益平準金) (00933B)經理人鍾鬱婕進一步說明，雖然9月FED利率會議宣佈暫停升息，但根據芝商所 FedWatch 顯示，市場預期最快可能於明年中開始降息，歷史經驗指出，2006 年及 2018 年停止升息階段，美債皆呈現上漲走勢，長天期金融債則比美債更快反應降息的預期，價格更早走揚，全球資金持續看好債市未來上漲的大方向沒變，此時就是債市投資的甜蜜點，建議投資人選債要留意兩大關鍵，包括避免違約風險和比較債券的收益率。

以00933B追蹤的「彭博10年以上美元金融債券指數」來看，該指數從公司債中篩選出信評在投資等級以上的金融產業債券，指數成分債有9成以上是全球系統性重要銀行(G-SIBs)，受到更高監理要求，基金並佈局美國六大金融機構包括摩根大通集團、美國銀行、高盛、富國銀行、摩根士丹利及花旗集團，還有英國、日本、澳洲及瑞士等多個國家。成分債檔數分散，可降低過度集中某幾檔公司的風險；指數持債爲投資等級，其中又以A1級的債券比重最高，投資人可安心持有。

除了不用擔心違約風險，00933B追蹤的金融債指數收益率也是表現相當亮眼，以市面上較安全的債種來比較，截至9/21長天期金融債收益率約6.14%，又比全球公債的3.46%來得更高。債券市場目前仍嚴重摺價，未來進入降息循環後，即可安心領高息，「再加碼」債券價格的穩定上漲，享受債息和價差兩頭賺。債券型ETF讓所有人都能輕鬆跨入過往高門檻的債市領域，完善資產配置，趁9/25-9/28募集期間，用15元的甜甜價，爲自己打造月月配息，創造靈活的現金流，穩定累積退休資產，莫錯過數十年難遇的債市投資契機，詳細基金訊息請洽國泰投信官網。

資料來源：Bloomberg 、國泰投信整理，全球金融債券採用彭博10 年以上美元金融債券指數，全球金融股採用MSCI世界金融股總報酬指數。報酬風險比計算爲累積報酬率÷年化波動(標準差)。資料期間爲2006/7/31-2023/9/20