接軌IFRS 17與ICS 壽險明年責準率按兵不動

近年新臺幣與美元保單責準利率變化

距離壽險業接軌IFRS 17與ICS雙制度剩一年多，上週保險局召集保發中心與壽險業者達成初步共識，2025年壽險新契約責任準備金利率將維持不動，待保險局拍板定案，主要是今年新臺幣、外幣保單責準率已升息，加上進入降息環境，業者認爲，在接軌前最後一年責準利率維持不變，不影響明年業績，也能安心準備接軌。

保險局每年約在11月左右公佈隔年新契約保單責任準備金利率，壽險業對明年新保單責準利率大多淡定看待，因2026年接軌後，全面採市場利率計算，將沒有所謂的責準金利率；今年新臺幣、美元、澳幣、歐元保單皆已升息，前九月新契約保費收入已回到正成長軌道，刻正處於降息環境，資金逐漸迴流保單，明年責準利率維持不動，也不影響明年的業績。

今年保單責任準備金利率，除人民幣外，其他各幣別保單皆已全數升息。目前新臺幣保單存續期六年以下1.25％，20年以上2％；美元保單六年以下2.25％，20年期以上2.5％。以長年期保單來看，美元保單仍有競爭力。隨美國降息，傳統保單主力將依舊是美元利變型保單。

保單責任準備金利率是壽險公司提存準備金的依據，假設責準利率2％，未來若要給保戶100元，現在至少要提存98元準備金在帳上，若責準利率調高到4％，只要提存96元，即責準利率越高，提存金額較少，會部分反映在保費定價，讓保費更便宜。