“國君+海通”明確異議股東安排，海通“告別”A股僅剩5個交易日

繼“國君+海通”合併重組註冊獲批後，A股異議股東行權有了明確安排。海通證券也將在5個交易日後持續停牌直至“告別”A股。

1月21日晚間，國泰君安、海通證券披露了行權價格、申報時間、申報方式等具體安排。兩家公司均提示稱，因當前兩家公司A股價格均大幅超過行權價格，若A股異議股東行使現金選擇權或收購請求權，可能將導致一定虧損。

根據公告，國泰君安A股異議股東收購請求權行權價格爲14.86元/股，海通證券A股異議股東現金選擇權行權價格爲9.28元/股，兩家公司收購請求權/現金選擇權實施股權登記日均爲2月5日，申報主體均爲截至股權登記日收市後持有有效A股異議股份的A股異議股東，申報期間均爲2月6日9:00-15:00，申報方式均爲網下申報。

上海國際集團有限公司爲國泰君安A股異議股東收購請求權提供方；太平人壽保險有限公司（受託機構爲太平資產管理有限公司）爲海通證券A股異議股東現金選擇權提供方。

成功申報的異議股東，須在國泰君安/海通證券的統一協調安排下，於2月7日自行前往上交所簽署股份轉讓協議，經上交所審覈通過後委託公司至中國結算上海分公司辦理股份過戶手續。

據瞭解，此次合併重組交易中，國泰君安、海通證券考慮投資者交易成本及停牌期間兩家公司股價波動，異議股東收購請求權和現金選擇權價格均按照定價基準日前60個交易日內雙方A股/H股股票最高成交價定價。

國泰君安A股異議股東收購請求權行權價格爲14.86元/股，成功申報收購請求權的A股異議股東將以14.86元/股的行權價格獲得現金對價；海通證券A股異議股東現金選擇權行權價格爲9.28元/股，成功申報現金選擇權的A股異議股東將以9.28元/股的行權價格獲得現金對價。

2024年9月下旬以來，兩家公司股價均有較大幅度上漲，截至1月21日收盤，國泰君安、海通證券A股股票收盤價分別達到17.78元/股、10.72元/股，相對於此次收購請求權和現金選擇權的行使價格分別溢價19.65%、15.52%。

對此，兩家公司特別提示，若A股異議股東行使收購請求權或現金選擇權，將可能導致一定虧損。

爲確保A股異議股東收購請求權和現金選擇權行權實施順利進行，國泰君安、海通證券A股股票均將於2月6日開市起停牌。

其中，國泰君安A股股票預計將於刊登收購請求權申報結果公告當日復牌；海通證券A股股票將持續停牌直至終止上市，未申報實施現金選擇權的股東所持股份，將按公告的換股比例轉換爲國泰君安A股股份。